持有至到期投资

一、概述

   是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产。

（一）特点

1．到期日固定、回收金额固定或可确定

2．有明确意图持有至到期

3．对于发行方可以赎回的债务工具，如发行方行使赎回权，投资者仍可收回其几乎所有初始投资（包含支付的溢折价和交易费用），那么投资投资者可以将此类划分为持有至到期投资。

4．有能力持有至到期

5．到期前处置或重分类对所有持有剩余非衍生金融资产的影响

注意：如果处置或重分类为其他金融资产的金额相对于该类投资（即企业全部持有至到期投资）在出售或重分类前的总额较大，则企业在处置或重分类后应立即将其剩余的持有至到期投资（即全部持有至到期投资扣除已处置或重分类的部分）重分类为可供出售金融资产。但遇到以下情况时例外：

1．出售日或重分类日距离该项投资到期日或赎回日较近，且市场利率变化对该项投资的公允价值没有显著影响；

2．根据合同约定的偿付方式，企业已收回几乎所有初始本金（95%以上）；

3．出售或重分类是由于企业无法控制、预期不会重复发生且难以合理预计的独立事件所引起。此种情况主要包括：

（1）因被投资单位信用状况严重恶化，将持有至到期投资予以出售；

（2）因相关税收法规取消了持有至到期投资的利息税前可抵扣政策，或显著减少了税前可抵扣金额，将持有至到期投资予以出售；

（3）因发生重大企业合并或重大处置，为保持现行利率风险头寸或维持现行信用风险政策，将持有至到期投资予以出售；

（4）因法律、行政法规对允许投资的范围或特定投资品种的投资限额作出重大调整，将持有至到期投资予以出售；

（5）因监管部门要求大幅度提高资产流动性，或大幅度提高持有至到期投资在计算资本充足率时的风险权重，将持有至到期投资予以出售。

二、会计核算

（一）分期付息

   1．取得时：

          借：持有至到期投资——成本           （投资的票面值=买价+手续费-已到付息期但未领取的利息）

             应收利息                         （支付价款中包含的已到付息期但未领取的利息）

           （持有至到期投资——利息调整）     （差额）

             贷：银行存款                     （实际支付金额）

                （持有至到期投资——利息调整） （差额）

   2．资产负债表日，分期付息、一次还本付息

   （1）分期付息

          借：应收利息                        （按票面值×票面利率=应收未收利息）

            （持有至到期投资——利息调整）    （差额）

              贷：投资收益                    （实际摊余成本和×实际利息率=利息收入）

                （持有至到期投资——利息调整） （差额）

   （2）一次还本付息

          借：持有至到期投资——应计利息      （按票面值×票面利率=应收未收利息）

            （持有至到期投资——利息调整）    （差额）

              贷：投资收益                    （实际摊余成本和×实际利息=利息收入）

                （持有至到期投资——利息调整） （差额）

3．将持有至到期投资重分类为可供出售的金融资产，于重分类日

          借：可供出售金融资产                （重分类日的公允价值）

            （资本公积——其他资本公积）      （差额）

              贷：持有至到期投资——成本

                               ——利息调整   （账面余额）

                                ——应计利息

                （资本公积——其他资本公积）  （差额）

   已计提减值的，还应同时结转减值准备。

4．出售时

          借：银行存款（等）                  （实际收到金额）

            （投资收益）                      （差额）

              贷：持有至到期投资——成本

                                ——利息调整   （账面余额）

                                ——应计利息

                （投资收益）                  （差额）

   已计提减值的，还应同时结转减值准备。

   例：2000年1月1日，甲公司支付价款1 000元（含交易费用）从活跃市场上购入某公司5年债券，面值1 250元，票面利率4.72%，按年支付利息（即每年59元），本金最后一次支付。合同约定，该债券的发行方在遇到特定情况时可以将债券赎回赎且不需要为提前赎回支付额外款项。甲公司在购买该债券时，预计发行方不会提前赎回。不考虑所得税、减值等因素。

1．计算实际利率r（＾为幂，即乘方）

59×（1+r）＾-1 + 59×（1+r）＾-2 + 59×（1+r）＾-3 + 59×（1+r）＾-4 + 59×（1+r）＾-5=1 000（元）

采用内插法计算得出r= 10%

                                                                                  单位：元

 2．根据上述数据，甲公司账务处理如下：

  （1）2000年1月1日，购入债券

          借：持有至到期投资——成本            1 250

              贷：银行存款                          1 000

                  持有至到期投资——利息调整          250

  （2）2000年12月31日，确认实际利息收入、收到票面利息等

          借：应收利息                             59   （1 250×4.72%）

              持有至到期投资——利息调整           41   （100-59）

              贷：投资收益                            100（1 000×10%）

同时，    借：银行存款                             59

              贷：应收利息                             59

  （3）2001年12月31日，确认实际利息收入、收到票面利息等

          借：应收利息                             59

              持有至到期投资——利息调整           45

              贷：投资收益                            104

同时，    借：银行存款                             59

              贷：应收利息                             59

2002、2003和2004年12月31日，依此类推，但2004年，即末年还多一笔分录：

          借：银行存款（等）                    1 250（期初票面值）

              贷：持有至到期投资——成本           1 250

   假定在2002年1月1日，甲公司预计本金的一半（即初始账面价1 250÷2=625）将会在该年末收回，而其余的一半本金将于2004年年末付清。这是，甲公司应当调整2002年年初的摊余成本，计入当期损益；调整时采用最初确定的实际利率。此表如下：

① (625+59) ×(1+10%)＾-1+30×(1+10%)＾-2+(625+30) ×(1+10%)＾-3 =1 138 (四舍五入)

② 1 138×10% =114 （四舍五入）

③  625×4.72% =30 （四舍五入）

根据上述调整，甲公司的账务处理如下：

1．2002年1月1日，调整期初摊余成本

           借：持有至到期投资——利息调整               52（新成本－旧成本=1 138-1 086）

               贷：投资收益                                 52

2．2002年12月31日，确认实际利息、收回本金等

           借：应收利息                                59   （票面利息）

               持有至到期投资——利息调整              55   （差额）

               贷：投资收益                               114（新成本×实际利率=1 138×10%）

同时，     借：银行存款                                59

               贷：应收利息                                59

同时，     借：银行存款                               625   （冲减收回的成本）

               贷：持有至到期投资——成本                 625

3，2003年12月31日，确实实际利息等

           借：应收利息                                30   （票面利息）

               持有至到期投资——利息调整              27   （差额）

               贷：投资收益                                57（新成本×实际利率=1 138×10%） 

同时，     借：银行存款                                30   （收回的成本）

               贷：持有至到期投资——利息调整              30

4．2004年12月31日，确认实际利息、收回本金等

           借：应收利息                                30   （票面利息）

               持有至到期投资——利息调整              30   （差额）

               贷：投资收益                                60（新成本×实际利率=1 138×10%）

同时，     借：银行存款                               625   （收回的成本）

               贷：持有至到期投资——成本                 625

   假定甲公司购买的债券不是分次付息，而是到期一次还本付息，且利息不是以复利计算。此时，甲公司所购买的债券其实际利率r计算如下：

（59×5+1 250）×（1+r）＾-5 =1 000  r=9.05%

调整上述表中相关数据后如下；

              ﹡ 1 000(F/P, i, n)－1 000－(90.5＋98.69＋107.62＋117.36)=130.83

根据上述数据，甲公司的有关账务处理如下：

   1．2000年1月1日，购入债券

       借：持有至到期投资——成本               1 250     （票面价值）

           贷：银行存款                             1 000

               持有至到期投资——利息调整             250

   2．2000年12月31日，确认实际利息收入

       借：持有至到期投资——应计利息              59     （1 250×4.72%）

                         ——利息调整              31.5   （90.5-59）

          贷：投资收益                                 90.5（本期摊余成本×实际利率=1 000×9.05%）

   3．2001年12月31日，确认实际利息收入

       借：持有至到期投资——应计利息              59

                        ——利息调整              39.69

           贷：投资收益                                98.69

   4．2002、2003年和2004年12月31日，确认实际利息收入（同上），但2004还收到本金和名义利息，除了以上分录，还有：

       借：银行存款                             1 545（1 250+295）

           贷：持有至到期投资——成本               1 250

                             ——应计利息             295（59×5）